基金当管事：Noam Fund（视频博客,微视频博客行政机关常备的乘客名额有限制的公司。

    基金托管人：奇纳工商存款常备的常备的乘客名额有限制的公司

    送出日期：2014年8月26日

    §1 要紧点明

     要紧点明

基金当管事的董事会、导演抵押物品缺席的虚伪记载的传达把持、给错误的劝告性供述或象征思念，使满意的的确实性、精密和详尽的性承当少数和非正式会员的法度责怪。本半载度期刊曾经三分之二以上所述孤独董事签名赞成，并由董事长签发。

基金托管人奇纳工商存款常备的常备的乘客名额有限制的公司，于2014年8月21日支票了现期刊打中财务按生活样品调节器、净值体现、返回分派组编健康、财务会计师期刊、值当买的东西结成期刊，在抵押物品复查无虚伪记载。、给错误的劝告性供述或象征思念。

基金处置者承担要老实和信誉。、基金资产殷勤的行政机关和运用道德介绍人，但这否决票克不及抵押物品根底利市。。

基金过来的体现否决票代表在明天的业绩。。值当买的东西有风险，值当买的东西者应殷勤的结论基金的招股书使现代化前。

本半载度期刊从半载度期刊打中团体，值当买的东西者奇迹特别情况，应结论半载期刊的注释。。

期刊不是审计的财务材料 。

现期刊期从2014年1月1日至6月30日。。

    §2 基金简介

     基金的基本组编健康

     基金的生产阐明

     基金处置者和基金托管人

     传达公布铅字

    §3 首要财务按生活样品调节器和基金业绩净值

     首要会计师消息和财务按生活样品调节器

    概括单位：人民币元

    注：① 前述的基金的业绩按生活样品调节器除非,肉体进项程度较低的免费介绍人后的上市人数。。

    ② 现期利钱进项是指相对地期的利钱进项。、值当买的东西进项、以此类推进项的均衡（除非公允意义使不同所得）,现期返回为相对地期进项加使不同。。

    ③ 活期的可供分派返回是采用财务乐音表中未分派返回与未分派返回中已成真零件的孰低数。

     货币利率早熟的体现

    3. 用相对地基金分得的社会地位和分得的社会地位净值扩展作为毕生职业的相对地

    注：基金的业绩相对地介绍人：年纪期存款付税后货币利率。

    3. 自基金和约失效以后基金分得的社会地位累计净值扩展作为毕生职业的使不同及其与声画同步业绩相对地介绍人进项率使不同的相对地

    注：基金和约于2013年11月5日失效。,能胜任2014年6月30日,该基金是1岁以下的创办。

基金的找逝世为6个月。,资产分派与t年末和约商定划一。。能胜任2014年6月30日,基金的根底完毕期感到愤恨的1年。。

    §4 当管事期刊

     其行政机关的基金和基金处置者

    4. 基金处置者及基金行政机关经验

能胜任2014年6月，基金处置者行政机关34个开敞式基金。：使协调（320001）,基金吧）联系值当买的东西基金、货币市集基金（320002）,基金吧）、说明书产权证券（320003）,基金吧）联系值当买的东西基金、使尽能够无效用以筹措借入资本的公司债进项（320004）,基金型联系值当买的东西基金、名流意义增长（320005）,基金）产权证券型联系值当买的东西基金、诺安敏捷的划拨的积存（320006,混合型联系值当买的东西基金、说明书（320007的增长）,产权证券基金）产权证券值当买的东西基金、名流增使用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金、说明书沪深100样品联系值当买的东西基金、小名流精选联系值当买的东西基金、名流乐旨联系值当买的东西基金、名流环宇黄金联系值当买的东西基金、上证新兴产业市型开敞式样品联系值当买的东西基金、说明书上海新兴产业市所市样品联系值当买的东西、说明书保证书混合型联系值当买的东西基金、noando战术股权值当买的东西基金、狮环宇实体进项联系值当买的东西基金、名流石油产权证券型联系值当买的东西基金（LOF）、诺安新动力敏捷的划拨的积存混合型联系值当买的东西基金、诺贝尔CSI扩展样品联系值当买的东西基金、Noam Huixin抵押物品联系值当买的东西基金、说明书联系值当买的东西基金赶出、中血小板及以此类推附加加重值于市吐艳样品联系值当买的东西、诺安中血小板及以此类推附加加重值于市吐艳样品联系值当买的东西煽动基金、Noan用以筹措借入资本的公司债活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金、狮鑫联系保证书值当买的东西基金、说明书信誉用以筹措借入资本的公司债活期吐艳年用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金、公司每年活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金、诺安泰活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金、诺贝尔沪深500市所市样品联系值当买的东西基金、名流的交易敏捷的划拨的积存混合型联系值当买的东西的优势、诺安天天宝货币市集基金、诺安永新年纪活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西。

    .2 基金处置者简介（或基金处置者团体）和基金处置者

    注：①此处基金处置者的供职日期为基金和约失效之日；

    ②联系找到任务的了解听从交易协会《联系业找到任务人员资历行政机关办法》的相关性规则等。

     阐明期刊期内运转一道菜打中资产行政机关

    期刊句号，诺安泰鑫年纪活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金当管事坚持了《中华人民共和国联系值当买的东西基金法》及以此类推相干到法规，顶住了《诺安泰鑫年纪活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金基金和约》的规则，顶住公司的行政机关惯例。基金的值当买的东西行政机关否决票是不正当的和不正当的的。。

     公平地市处置者在期刊打中特别宣布

    4. 公平地运输量惯例的使生效

    搁浅奇纳证监会2011年编辑的《联系值当买的东西基金行政机关公司公平地市惯例实施视域》，公司已使现代化和应验时诺安基金行政机关常备的乘客名额有限制的公司公平地市。该零碎包罗海内上市产权证券。、一级市集上的用以筹措借入资本的公司债逛商店、二级市集市等值当买的东西行政机关教育活动，同时掩蔽值当买的东西授权证、结论辨析、值当买的东西决策、市处决、值当买的东西行政机关教育活动相关性的零件地环节，如执行。

    值当买的东西结论在实地任务的，公司创办了一点钟遵从的整个portf联系撤换体育馆，在此根底上，不同的的值当买的东西结成是鉴于他们的值当买的东西目的、值当买的东西方式和值当买的东西地域的矛盾，对不同的值当买的东西结成的值当买的东西靶子和设计选择池；公司懂得应验时的值当买的东西授权证惯例。，清楚的值当买的东西决策委任状、值当买的东西总监、值当买的东西决策者的责怪和右手分工，值当买的东西结成处置者可以在授权证的地域内做出本人的决议，在值当买的东西动力需求用完刚硬的的审察和照准；公司已创办了一点钟一致的结论行政机关平台，整个救济院内的和内部的结论期刊经过结论宣布，并确保该平台对整个结论员和值当买的东西结成处置者吐艳。。

市使生效，关闭案发地点市，基金处置者在值当买的东西市零碎中设置公平地的市效能。，市中心的工夫高音部。、价钱高音部道德介绍人处决整个口述。，假定多个值当买的东西结成在同一的的方位发作同一的的方位上，这么，而市集的价钱在定货单的限度局限时髦的。，值当买的东西市零碎将自发地终止联系市回购。；一级用以筹措借入资本的公司债市集投标、非政府的非集中投标市的分派，关注投标前，值当买的东西结成处置者孤独地决议生产的价钱和定量。，并将购买定货单发送到市中心。。公司决定后的概括决定，按价钱高音部道德介绍人分派，假定逛商店价钱是类似的于的，散布是搁浅P的值当买的东西结成定量；管束间的市集市、不变的进项平台、Exchange block trading，值当买的东西结成处置者下达的口述，市中心我，市中心对存款同性市集或条终止调查。、事情告知已收到，搁浅工夫高音部、价钱高音部道德介绍人抵押物品了市的公平地偶然被发现。

在现期刊所述句号，公平地市惯例的遍及使生效组编健康良好。，不违背公平地市惯例。

    4. 特别口述的非常市行动

    本基金于在现期刊所述句号缺席的非常市行动。在现期刊所述句号基金当管事行政机关的整个值当买的东西结成染指的市所从一边至另一边竞相出高价同日反向市成交较少的的单边市量缺席的超越该联系当天音量的5%的组编健康。

     处置者对基金的值当买的东西谋略和业绩的撰文

    4. 基金期刊句号基金值当买的东西谋略与运作辨析

用完2013的大调节器，用以筹措借入资本的公司债市集走出行情看涨的市场在2014上半载。一一节以短端进项率下较多的意外的化下动主，在二一节的长端进项率是首要的downlin下。对财务乐音加紧超计议下的渴望和 使熟悉或适应复原简介，对值当买的东西者持续变得随和货币市集的坚活期待，为用以筹措借入资本的公司债市集的开展给予良好的周围的事物。在二一节末，财务乐音消息企稳复兴了值当买的东西者对财务乐音过于失望的计议，用以筹措借入资本的公司债市集短期调节器，窄幅进项率。

    值当买的东西运作上，诺安泰鑫的值当买的东西以信誉债以为优先，当年上半载，在一点钟宽松的融资周围的事物，补充物杠杆的合并的,全中排列,鉴于值当买的东西彻底改变结成,短期实现排列。

    4. 现期刊所述句号基金的业绩

在期刊期完毕时，本基金分得的社会地位净值为元。现期刊期基金分得的社会地位净值扩展作为毕生职业的为7%，声画同步介绍人进项率为0%。。

     处置者宏观财务乐音、联系市集与交易走势浅析

普通财务乐音短期波动，货币保险单大幅变得随和的能够性，在增加外币概括的组编健康下，推断央行将持续合并的转贷、PSL和罗马皇帝王室财库现钞存款等器护怀孕理根底，组编市集的有理不固定的。展望未来三一节，保险单microstimulus优点和感染值当珍视，开敞式市集用双手触摸、举起或握住下的短早熟的币利率赴、增进用以筹措借入资本的公司债供应作为毕生职业的也感染黏固的要紧纠纷。朕将亲密睬各在实地任务的的使不同。，掌握值当买的东西偶然被发现。

     期刊期内，基金估值一道菜中行政机关的解说

在期刊期内,该基金坚持会计师准则对反对变革的保守当权派处置者、《联系值当买的东西根底计核算事情直截了当地》而且奇纳联系监督行政机关委任状公布的《在附近联系值当买的东西基金处决〈反对变革的保守当权派会计师准则〉估值事情及分得的社会地位净值评价相干到事项的供传阅的》与《在附近进一步说明书联系值当买的东西基金估值事情的实施视域》等相关性规则和基金和约的商定,日常评价是与基金处置者终止,基金处置者应验后，货币利率早熟的的分得的社会地位,基金处置者宣布后的基金托管人支票。月杪、同时，在当年年末前，年末，牧师。

在期刊期内,公司拟稿了估值保险单和顺序的提供保护的,经过结论部、总体担保的总会计机关、监察、审计和风险把持部、不变的进项机关和基金处置者结合评价团体。,掌管结论、实施基金的估值事情。评价团体盟员是公司各机关职员,整个有资历的基金、专业胜任资格和相关性任务经验,缺少大的违背大众利益的行为。基金处置者是公司估值团体的盟员。,非用手玩弄基金日常估值事情,然而应当在获取团体闭会。,它可以用来量度在必然的估值调节器的感染,并有权对该法案终止付诸表决，但最好的一票付诸投票权。,相应地限度局限其感染的评估。,对基金的估值抵押物品公平地、有理,始终组编估值保险单和顺序。

在期刊期内,该基金是缺少相关性的估值使固定在某程度服务业签字。

     处置者在期刊句号对基金返回分派的阐明

在使满意基金共享喊叫条件的上述各点下，基金的年进项分派是12倍。，每回进项分派求出比值不得较低的该次可供分派返回的50%，基金和约无效期不超越3个月的，按进项分派。。

在现期刊所述句号,该基金不终止返回分派。，秉承和约。

    §5 信托的期刊

     现期刊所述句号，基金托管人的合规性宣布和

在现期刊所述句号，本基金托管人在对诺安泰鑫年纪活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金的托管一道菜中，坚持联系值当买的东西基金的相干到规则，基金分得的社会地位怀孕人的合法右手不受伤害。，负责执行基金托管的任务。

     期刊期内值当买的东西用双手触摸、举起或握住中基金托管人、净时值的计算、阐明返回分派

在现期刊所述句号，诺安泰鑫年纪活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金的当管事――诺安基金行政机关常备的乘客名额有限制的公司在诺安泰鑫年纪活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金的值当买的东西运作、基金资产净时值的计算、基金分得的社会地位申购、赎金价钱、基金费及以此类推成绩，基金分得的社会地位怀孕人的合法右手不受伤害。，在整个要紧的用双手触摸、举起或握住在实地任务的都刚硬的秉承。在现期刊所述句号，诺安泰鑫年纪活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金未终止返回分派。

     托管人对本半载度期刊中财务传达等使满意的的真实、精确详尽的的评论

    本托管人依法对诺安基金行政机关常备的乘客名额有限制的公司编制和公布的诺安泰鑫年纪活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金2014年半载度期刊中财务按生活样品调节器、净值体现、返回分派组编健康、财务会计师期刊、值当买的东西结成期刊终止了将一军，以上所述使满意的失实。、精密和详尽的性。

    §6 半载期财务会计师期刊（不是审计）

     财务乐音表

    会计师科目：诺安泰鑫年纪活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金

使夭折期刊： 2014年6月30日

    单位：人民币元

    注：期刊使夭折日期2014年6月30日,基金分得的社会地位净值,基金的总分得的社会地位576,475,份。

     返回表

    会计师科目：诺安泰鑫年纪活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金

现期刊期内：从2014年1月1日到2014年6月30日

    单位：人民币元

     整个者合法右手（资产净值）使不同表

    会计师科目：诺安泰鑫年纪活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金

现期刊期内：从2014年1月1日到2014年6月30日

    单位：人民币元

为决算表的结合零件的供述。

现期刊 至 决算表相关性掌管人签名：

奥地利写 ______薛有前途的______ ____薛有前途的____

基金处置者掌管人 掌管会计师任务的掌管人 会计师机构掌管人

     期刊按生活指数调整

    6. 基金的基本组编健康

    诺安泰鑫年纪活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金（省略“本基金”）,经奇纳联系监督行政机关委任状（省略“奇纳证监会”）证监答应[2013]683号文《在附近审定诺安泰鑫年纪活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金募集的批》照准,于2013年9月30日至2013年10月31日向社会终止从一边至另一边募集,毕马威会计师师事务所鉴定,无效捐助概括为人民币576元。,475,元,净订阅概括为576。,268,元,折合576,268,基金分得的社会地位。无效捐助概括为人民币206元。,元,折合206,基金分得的社会地位于基金和约失效后归入本基金。基金和约失效日期为2013年11月5日。,本和约失效之日起的基金分得的社会地位为576。,475,份基金单位。

该基金是盟约型开敞式,存续最后期限不定。诺安基金行政机关常备的乘客名额有限制的公司基金的基金行政机关,基金托管人奇纳工商存款常备的常备的乘客名额有限制的公司。《诺安泰鑫年纪活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金基金和约》、《诺安泰鑫年纪活期吐艳用以筹措借入资本的公司债型联系值当买的东西基金新学生阐明书》等提出申请表格已按规则屈服奇纳证监会立案。

    本基金的决算表于2014年8月21日曾经本基金的基金当管事及基金托管人照准报出。

    6. 会计师报表的编制根底

    本基金的决算表秉承金库于2006年2月15日公布的反对变革的保守当权派会计师准则及相关性规则（以下省略“反对变革的保守当权派会计师准则”）及奇纳证监会发布的新闻的在附近基金交易业务用双手触摸、举起或握住的相干到规则编制，同时在详细会计师核算和传达公布在实地任务的也触及了奇纳联系值当买的东西基金业协会发布的新闻的什么价钱基金交易业务用双手触摸、举起或握住。

    6. 反对变革的保守当权派会计师准则和以此类推会计师准则的阐明

    本基金决算表的编制契合反对变革的保守当权派会计师准则和奇纳证监会发布的新闻的在附近基金交易业务用双手触摸、举起或握住的相干到规则的需求，真实、详尽的地告发了本基金2014年6月30日的财务乐音而且从2014年1月1日到2014年6月30日的经纪终结和货币利率早熟的使不同组编健康。

    6. 要紧会计师保险单和会计师推断

在基金现期采用的会计师保险单、与前番年度期刊划一的会计师推断数。

    . 会计师年度

本基金的会计师年度为西历年，1月1日至12月31日，每年。。

    . 记账标准货币

该基金以人民币为记帐重心。。

    . 财源融资和财源负债负债的分级

（1）财源融资的分级

搁浅基金的事情指路和风险行政机关需求，本基金将所持非常财源融资在初始告知已收到时划分为以公允意义计量并转为专业的财源融资。和借用及应收信用积存。财源融资，包罗产权证券值当买的东西，以公允意义计量、用以筹措借入资本的公司债值当买的东西和衍生器值当买的东西（首要为权证值当买的东西），附加物。，产权证券值当买的东西和用以筹措借入资本的公司债值当买的东西被列为市性财源融资。，财务乐音表打中衍生值当买的东西衍生财源融资。

基金持非常整个应收信用积存、补进返售财源融资等在使有生气市集中缺少供奉、分级或决定非衍生财源融资分级为借用。

（2）财源负债负债的分级

搁浅基金的事情指路和风险行政机关需求，该基金将在初始告知已收到时怀孕财源负债负债。

以此类推财源负债负债包罗各式各样的周旋信用、按比例分配回购财源融资等。。

    6..4 财源融资和财源负债负债的初步告知已收到、列举如下测和阻挠告知已收到

基金译成一厉害相干人时的财源融资或财源负债负债，在市日，财务乐音表以公允意义告知已收到。。以公允意义计量并转为专业的财源融资。，发作的相关性市费在收买时都包罗；发工资的价钱中组编已宣布但还没有发给的现钞利息或用以筹措借入资本的公司债起息日或前番除息日至逛商店日止的利钱，独立告知已收到为应收信用款。应收信用信用及以此类推财源负债负债的相关性市本钱。

    以公允意义计量并转为专业的财源融资。秉承公允意义终止后续计量，公允意义使不同建立组织的利润或损伤而且与该等财源融资相关性的利息和利钱进项数字相对地期盈亏账目；关闭应收信用信用及以此类推财源liabiliti肉体货币利率的运用，本钱份列举如下测。

财源融资使满意顺风的喊叫条件经过，告知已收到阻挠：（1）搜集到的翅片的现钞流量的和约右手阻挠；（2）该财源融资已转变，而财源融资的整个权险乎整个的风险和及于。；（3）财源融资已让。，但基金缺少让或保存财源融资的整个权。，但废对财源融资的把持。普通财源负债负债的整个或零件已译成肉体。，阻挠财务负债负债或其零件。

    （1）以公允意义计量并转为专业的财源融资。

    产权证券值当买的东西

市日依靠机械力用羔羊皮装饰的产权证券按公允意义计算。，相关性市本钱直接地数字第三方的返回和损伤。。

鉴于股权分置变革和非货币股股东的变革，经过股权转变驳倒产权证券值当买的东西的本钱；产权证券怀孕句号拿取的产权证券利息（包罗送红股和公积金转增资本的）而且因股权分置变革而拿取的产权证券，搁浅除息日留下印象常备的的日期，计算产权证券定量的增长。

按比例分配产权证券市日，产权证券值当买的东西进项的告知已收到。按比例分配产权证券，搁浅用羔羊皮装饰的额外的平均分配法的转变本钱。

    用以筹措借入资本的公司债值当买的东西

    补进用以筹措借入资本的公司债于市日按用以筹措借入资本的公司债的公允意义入帐，相关性市本钱直接地数字第三方的返回和损伤。，前述的公允意义不组编用以筹措借入资本的公司债起息日或前番除息日至逛商店日止的利钱（作为应收信用利钱独立核算）。

零件市性的新发行人类及捐助，份到肉体日期与V的方式划一，合理地应当属于用以筹措借入资本的公司债零件的本钱。

逛商店央行票据和零息用以筹措借入资本的公司债的逝世负债情况息票用以筹措借入资本的公司债，搁浅发行价钱、逝世最后期限计算后发行货币利率，用以筹措借入资本的公司债利钱进项告知已收到的。

声明用以筹措借入资本的公司债以告知已收到市日用以筹措借入资本的公司债值当买的东西及于。按用羔羊皮装饰的额外的平均分配法按比例分配用以筹措借入资本的公司债让本钱。

    权证值当买的东西

逛商店权证在市日以公允意义告知已收到。，相关性市本钱直接地数字第三方的返回和损伤。。

收到认股权证（包罗配股权证），秉承持非常常备的定量和求出比值HEL的天赋权力，计算加强认股权证的定量，本钱为零。。

零件市性的新发行人类及捐助而拿取的权证，份到肉体日期与V的方式划一，决定认股权证零件的本钱。

声明认股权证，以告知已收到认股权证在市日的及于。声明认股权证的费由用羔羊皮装饰的额外的平均分配M让。。

（2）借用和应收信用积存

    补进返售财源融资

    补进返售财源融资为本基金秉承返售科学实验报告商定先补进再按不变的价钱返售联系等财源融资所融出的资产。

秉承全额周旋价钱回购财源融资，相关性市费数字初始告知已收到量。回购回售财源融资。

（3）以此类推财源负债负债

    按比例分配回购财源融资款

    按比例分配回购财源融资款为本基金秉承回购科学实验报告先按比例分配再按不变的价钱补进票据、归入基金的联系及以此类推财源融资。

财源融资在契合上一市日回购科学实验报告下声明，相关性市费数字初始告知已收到量。在回购日声明回购财源融资至包装使协调。

    6..5 财源融资和财源负债负债的估值道德介绍人

（1）值当买的东西使有生气市集，譬如，有一点钟市集价钱监视。，采用市集公允意义的决定；非市集估值日，且重行市今后财务乐音周围的事物未发作象征使不同且联系发行机构未发作感染联系价钱的象征事变的，运用最新市场价值公允意义的决定。

（2）值当买的东西使有生气市集，如非市集估值日，且重行市今后财务乐音周围的事物发作了象征使不同或联系发行机构发作了感染联系价钱的象征事变，使潜在估值调节器对前一估值日的基金资产净值的感染在以上所述或基金当管事估值团体以为喊叫时，眼前的市集价钱和类似的值当买的东西典型的首要使不同，近期市场价值钱调节器，公允意义的决定。

（3）当在使有生气市集的值当买的东西实现不再，且其潜在估值调节器对前一估值日的基金资产净值的感染在以上所述或基金当管事估值团体以为喊叫时，市集染指者遍及认同，估值技术，已被证明是塌实的肉体的马，决定值当买的东西实现的公允意义。

值当买的东西估值方式的详细方式列举如下：

    产权证券值当买的东西

    市所上市货币的产权证券以其估值日在联系市所挂牌的定居点为公允意义。

    本基金关闭俗歌停牌产权证券的活期的估值参照奇纳证监会2008年9月12日发布的新闻的[2008]38号文《在附近进一步说明书联系值当买的东西基金估值事情的实施视域》规则，假定俗歌停牌产权证券的潜在估值调节器受到感染，基金行政机关评价团体审定，眼前的市集价钱和首要使不同，如样品进项法，，近期市场价值钱调节器，公允意义的决定。

鉴于我国股票上市的公司、转增股、权时限度局限在分派和从一边至另一边发行产权证券的值当买的东西，同一的的产权证券上市市的定居点。

乍从一边至另一边发行产权证券估值技术决定公允意义，，估值技术的异议喊叫影响的本钱计量。乍从一边至另一边发行产权证券有清楚的的不变的产权证券。，于同一的的产权证券上市后同一的的产权证券上市市的定居点。

非从一边至另一边发行的产权证券有清楚的的锁定。，若在联系市所上市的同一的的产权证券的市集市定居点较低的非从一边至另一边发行产权证券的初始值当买的东西本钱，同一的的产权证券上市市的定居点；若在联系市所上市的同一的的产权证券的市集市定居点高于非从一边至另一边发行产权证券的初始值当买的东西本钱，经奇纳联系监督行政机关委任状的相干到规则处置。

    用以筹措借入资本的公司债值当买的东西

    市所上市执行实价市的用以筹措借入资本的公司债按估值日联系市所上市的定居点为公允意义。市所上市但未执行实价市的用以筹措借入资本的公司债按估值日定居点减去用以筹措借入资本的公司债定居点中所含用以筹措借入资本的公司债应收信用利钱后的实价为公允意义。未上市用以筹措借入资本的公司债按本钱意义计算。。

    举国管束间的同性市集市的用以筹措借入资本的公司债采用估值技术公允意义的决定。

同一的的用以筹措借入资本的公司债市在两个或许两个以上所述的市集的同时，按用以筹措借入资本的公司债所处的市集分袂公允意义的决定。

    权证值当买的东西

    市所上市货币的权证以其估值日在联系市所上市的定居点为公允意义。

乍从一边至另一边发行但还没有上市，采用估值技术公允意义的决定，假定估值技术不克不及塌实，本钱计量。

    人类及捐助零件市可替换用以筹措借入资本的公司债所拿取的权证自肉体拿取日至在市所上市市前，采用估值技术公允意义的决定。假定估值技术不克不及塌实，搁浅本钱测算。

分享股权，仍然终止市但不正确的授权证，采用估值技术公允意义的决定。

    如有确实搬弄是非者泄漏按前述的方式不克不及成立告发市性财源器的公允意义，基金处置者将决定最适度的价钱告发公允意义时。

    本基金对以公允意义终止后续计量的财源融资与财源负债负债搁浅对计量全部具有象征意义的最低消费层级的输出值公允意义的决定计量层级。公允意义计量程度可分为：

    第1层级：相像的人资产或负债负债在使有生气市集上（不是调节器）的供奉；

    第2层级：直接地（如价钱）或旧的（譬如，鉴于价钱）可以密切注意、除市集外面的资产或负债负债的入伙意义的评价；

    第3层级：以可密切注意到的市集消息外面的变量为根底决定的资产或负债负债的输出值（不成密切注意输出值）。

    6..6 财源融资和财源负债负债的对抗

当基金有法度右手对抗对财源融资的告知已收到时,合法右手现时是可处决的。,同时，该基金地基处理或在翅片同时现钞,财源融资和财源负债负债以互相对抗后的概括在财务乐音表内列示。除此外面,财源融资及财源负债负债在巴兰示,互不对抗。

    6..7 集中基金

    集中基金为外面发行基金分得的社会地位所对应的概括。申购、赎金、替换及额外股息再值当买的东西等缘故的集中基金的使不同分袂于前述的各市告知已收到日认列。

    6..8 盈亏账目平准金

丢失金平金指逛商店、赎金、切换到、基金的转变和股息的再值当买的东西，相应地实现，未分派返回包罗在相关性的发工资。搁浅市申请表格日返回分派（未分派返回）已成真与未成真零件各自占货币利率早熟的的求出比值，返回程度分为黄金和黄金，突破了不波动的虚幻。。黄金基金申购告知已收到或赎金的进项与损伤程度，切换到返回分派（未分派返回）在完毕。

    6..9 进项/损伤的告知已收到和计量

1。利钱进项

（1）存款利钱进项按全国性比赛储蓄存款日货币利率上调。。

（2）利钱折扣用以筹措借入资本的公司债外面的用以筹措借入资本的公司债利钱进项在，按用以筹措借入资本的公司债的票面意义和票面货币利率计算的利钱扣除的量涂组编健康下由用以筹措借入资本的公司债发行反对变革的保守当权派代扣代缴的个人收入付税后的净总值，用以筹措借入资本的公司债利钱进项告知已收到的。折扣用以筹措借入资本的公司债作为使用后随即抛掉的东西负债情况逝世负债情况，搁浅发行价钱、逝世最后期限计算后发行货币利率，用以筹措借入资本的公司债利钱进项告知已收到的。

    （3）补进返售财源融资进项按补进返售财源融资的摊余本钱在返售期内以肉体货币利率法一天天地计提，假定和约货币利率与肉体货币利率当中的意见分歧是SM，利钱进项按和约利钱的计算决定。

2。值当买的东西及于

    （1）产权证券值当买的东西进项于市日按按比例分配产权证券市日的成交租费扣除的量应结转的产权证券值当买的东西本钱的意见分歧告知已收到。

    （2）用以筹措借入资本的公司债值当买的东西进项于市日按按比例分配用以筹措借入资本的公司债市日的成交租费扣除的量应结转的用以筹措借入资本的公司债值当买的东西本钱与应收信用利钱（若有）后的意见分歧告知已收到。

    （3）衍生器值当买的东西进项于市日按市日的成交租费扣除的量应结转的衍生器值当买的东西本钱后的意见分歧告知已收到。

    （4）利息进项于除息日按股票上市的公司宣布的分赃派息求出比值计算的概括扣除的量由股票上市的公司代扣代缴的个人收入付税后的净总值告知已收到。

三.公允意义使不同所得

    公允意义使不同进项于估值日按以公允意义计量并转为专业的财源融资。/负债负债的公允意义使不同建立组织的利润或损伤告知已收到，当相关性的财源融资/负债负债被声明或逝世时，。

    .0 和测本钱的决定

基金当管事的薪酬、托管费和欺骗服务业费在费掩蔽句号按基金和约商定的比率和计算方式一天天地告知已收到。

    以公允意义计量并转为专业的财源融资。的市费发作时秉承决定的概括数字市费。

    按比例分配回购财源融资付款按按比例分配回购财源融资款的摊余本钱在回购期内以肉体货币利率法一天天地计提，假定和约货币利率与肉体货币利率当中的意见分歧是SM，使用和约货币利率决定利钱付款。

    .1 基金进项分派保险单

吐艳工夫，本基金不分派进项分派。

该基金封期的进项分派道德介绍人列举如下：

（1）在使满意基金分享喊叫条件的上述各点下，基金的年进项分派是12倍。，每回进项分派求出比值不得较低的该次可供分派返回的50%，假定基金盟约的终结是不超越3个月不克不及终止二；

（2）基金进项分派2：现钞利息和股息再值当买的东西，值当买的东西者可选择现钞额外股息或现钞额外股息基金分得的社会地位让；假定值当买的东西者不选择，本基金默许的进项分派现钞利息；

（3）货币利率早熟的不应较低的票面意义。；即基金进项分派介绍人日的基金分得的社会地位净值减去每单位基金分得的社会地位进项分派概括后不克不及较低的面值。

（4）每一基金分得的社会地位同一的的同样看待分派权的分享；

（5）法度、法规或行政机关机关规则了超视距的，从其规则。

    6. 分部期刊

搁浅基金的救济院内的建立组织、行政机关需求和救济院内的期刊零碎，基金是一点钟全部的期刊司。，且向行政机关层期刊时采用的会计师保险单及计量根底与编制决算表时的会计师保险单及计量根底划一。

    6. 以此类推要紧会计师保险单和会计师推断

    本基金现期刊期有为处置对基金财务乐音及基金运作有象征感染的事项而采用的以此类推会计师保险单和会计师推断。

    6. 会计师保险单和变动会计师推断的阐明

    6..1 会计师保险单的使不同

在这种无回购解说基金的首要会计师保险单。

    6..2 变动会计师推断的阐明

该基金的首要会计师缺席的现期刊的解说的使不同。

    6..3 错误校正口述

基金靶子征会计师跌倒在P不需求。

    6. 利息

金库说、国家税务总局财税[2002]128号文《在附近开敞式联系值当买的东西基金相干到收益成绩的供传阅的》、财税[2004]78号文《在附近联系值当买的东西基金收益保险单的供传阅的》、财税[2005]103号文《在附近股权分置实验单位变革相干到收益保险单成绩的供传阅的》、政府财政和收益[ 2008 ] 1金库、在附近反对变革的保守当权派所得税什么价钱优惠保险单的供传阅的、2008年9月18日上海、对深圳联系市所对珍藏品中调节器的供传阅的、财税[2012]85号《在附近使生效股票上市的公司股息额外股息形成对照化个人收入税保险单相干到成绩的供传阅的》及以此类推相关性税务法规和业务用双手触摸、举起或握住，首要税种列举如下：

    （1） 经过发行资产筹集资产，不属于交易税的地域。，不交纳交易税。

    （2） 拿取的进项，从联系值当买的东西基金从联系市集，包罗声明产权证券、用以筹措借入资本的公司债的形成对照进项，股权的股息、额外股息进项，用以筹措借入资本的公司债利钱进项及以此类推进项，他们将不交纳反对变革的保守当权派所得税。

    （3） 产权证券额外股息基金手脚能够到的范围、额外股息进项，由公司在发工资个人收入税的交纳工夫，从公共分派和Tran记下股票上市的公司产权证券，怀孕期在1个月内（含1个月），所得股息整个包罗在应付税所得额中。；怀孕期1个月至1年（含1年），50%包罗在应付税所得额中。；怀孕超越1年的最后期限，25%包罗在应付税所得额中。。前述的所得一致涂20%的税计征个人收入税。

    （4） 基金拿取的用以筹措借入资本的公司债利钱进项，由发行用以筹措借入资本的公司债的反对变革的保守当权派在向基金发工资前述的进项长大扣代缴20%的个人收入税，他们将不交纳反对变革的保守当权派所得税。

    （5） 为基金染指A股，自2008年9月19日，联系（产权证券）市的标志由让发工资。，受让联系（产权证券市）不再交纳标志。。

    （6） 非货币股股权分置变革打中基金分得的社会地位、现钞相等，暂免征标志、反对变革的保守当权派所得税和个人收入税。

    6. 相干方相干

    6..1 期刊所涉句号或以此类推相干到各当事人的使不同

    本基金现期刊期在把持相干或或以此类推象征厉害相干的相干方未发作使不同。

    6..2 期刊中与基金相干到的各厉害相干方

    注：以下相干市均在常客地域内的事情，按普通逛商店条目订立。

    .8 相干市在期刊期内，在相对地

    . 经过相干方市单位终止的市

    .8. 产权证券市

    本基金在现期刊所述句号未经过相干方市单元终止产权证券市。

    ..2 权证市

    本基金在现期刊所述句号未经过相干方市单元终止权证市。

    ..3 付给党的佣钱

    本基金在现期刊所述句号缺席的付给党的佣钱。

    . 相干方赔偿

    .8. 基金行政机关费

    单位：人民币元

注：基金行政机关费有线广播度R计算。。行政机关费的计算方式列举如下：

h = e * /年日

h是每日应计基金行政机关费。

e是前一天的净资产意义。

基金托管费的每日计算，从每天到月底，月刊发工资，基金当管事向基金托管人收回基金托管费的指明，从基金社会地位基金托管人支票后2个时期。法定假期、大众假期等。,延期付款日期。

    .8. 基金托管费

    单位：人民币元

注：基金托管费有线广播货币利率计算。。托管费的计算方式列举如下：

h = e * /年日

h是每日基金托管费。

e是前一天的净资产意义。

基金托管费的每日计算，从每天到月底，月刊发工资，基金当管事向基金托管人收回基金托管费的指明，从基金社会地位基金托管人支票后2个时期。法定假期、大众假期等。,延期付款日期。

    .8.3 用以筹措借入资本的公司债（回购）市与同性市集的隶属

    本基金在现期刊所述句号无用以筹措借入资本的公司债（回购）市与同性市集的隶属。

    .8.4 在基金值当买的东西相关性方的组编健康

    .8. 期刊期内基金处置者运用合理地基金的组编健康

在现期刊所述句号基金当管事无运用固有资产值当买的东西本基金的组编健康。

    .8. 基金处置者外面的以此类推各当事人对基金的值当买的东西

现期刊期内末无除基金当管事除非的以此类推相干方值当买的东西本基金的组编健康。

    .8.5 c期内发生的存款使协调和利钱进项

    单位：人民币元

    注：该基金的存款存款由基金管理人勤劳基金管。，货币利率按商定的货币利率或货币利率涂。。

    .8.6 基金染指签名承认联系的承销品

    本基金在现期刊所述句号无在承销品期内染指相干方承销品联系的组编健康。

    .8.7 以此类推相关性市的撰文

    本基金在现期刊所述句号无以此类推相干市事项。

    .9 活期的（ 2014年6月30日 基金持非常乘客名额有限制的货币联系

    .9.1 在新的捐助期完毕时持非常有价联系

能胜任现期刊末，2014年6月30日底，本基金无在新的捐助期完毕时持非常有价联系。

    .9.2 乘客名额有限制的成环，如在三日完毕时进行的权时停牌

能胜任现期刊末，2014年6月30日底，基金暂不使入睡及以此类推限度局限性货币。。

    .9.3 在回购市中作为抵押物用以筹措借入资本的公司债的活期的用以筹措借入资本的公司债

    .9. 管束间的市集用以筹措借入资本的公司债的正回购

现期刊末至2014年6月30日底，本基金献身于管束间的市集用以筹措借入资本的公司债的正回购市建立组织的按比例分配回购联系款145,499,元，这是顺风的用以筹措借入资本的公司债的抵押物品：

    概括单位：人民币元

    .9. 市所市集用以筹措借入资本的公司债rebuying

能胜任现期刊末，2014年6月30日底，本基金献身于逛商店回购联系的均衡建立组织。,000,元，2014年7月1日和2014年7月7日（接踵）。该类市需求本基金在回购期内持非常联系市所市的用以筹措借入资本的公司债和/或在新质押式回购下切换到质押库的用以筹措借入资本的公司债,按联系市所规则的求出比值折算为介绍人券后,不较低的用以筹措借入资本的公司债回购市的使协调。

    6.0 有助于了解和辨析会计师报表需求阐明的以此类推事项

1。公允意义

（1）不以公允意义计量的财源器

    不以公允意义计量的财源融资和负债负债首要包罗应收信用积存和以此类推财源负债负债，其会计账簿意义亲密的公允意义。。

（2）按公允意义计量的财源器

财源器公允意义计量方式

    本基金对以公允意义终止后续计量的财源融资与财源负债负债搁浅对计量全部具有象征意义的最低消费层级的输出值公允意义的决定计量层级。在公允意义计量层面上，见脚注6…5。。

（2）各级财源器的公允意义

2014年6月30日，在晴朗的进行的财源器一级的均衡,030,元，居第二位的产程的均衡是243。,811,元，不均衡的第三个渐变（2013年12月31日）：不均衡属于基本的级，居第二位的产程的均衡是50。,000,元，使协调不属于第三产程）。

不同的渐变首要使不同的公允意义

联系市所上市的产权证券和用以筹措借入资本的公司债。，假定有象征事变要引领、不使有生气的市、或属于非从一边至另一边发行。，基金在停牌日期和重行失效日期当中。、不使有生气的市句号及限售句号将相关性产权证券和用以筹措借入资本的公司债的公允意义登记居第二位的层级或第三层级，相干到常备的及用以筹措借入资本的公司债的公允意义列在基本的渐变。。

第三产程公允意义与市概括使不同的均衡

    无。

    2. 除公允意义外，日本基金缺少喊叫解说的以此类推要紧成绩。

    §7 值当买的东西结成期刊

     活期的基金结成

    概括单位：人民币元

     本基金任期完毕时按交易分级的产权证券值当买的东西结成。

     前十张产权证券值当买的东西一项的最后期限搁浅T

基金在现期刊末缺少怀孕产权证券。。

     现期刊所述句号产权证券值当买的东西结成的象征使不同

    7. 累计申购概括超越净值的产权证券定量

基金在现期刊末缺少怀孕产权证券。。

    7. 存货租费超越净值的一项。

基金在现期刊末缺少怀孕产权证券。。

    7. 逛商店产权证券的总本钱和产权证券的总进项。

基金在现期刊末缺少怀孕产权证券。。

     用以筹措借入资本的公司债实现按用以筹措借入资本的公司债实现在学活期的分级。

    概括单位：人民币元

     前五个的用以筹措借入资本的公司债值当买的东西一项的最后期限搁浅T

    概括单位：人民币元

     前十资产后退联系值当买的东西的求出比值

    本基金现期刊活期的未怀孕资产后退联系。

     前五个的贵金属值当买的东西的终极期刊秉承

基金在现期刊完毕时不怀孕贵金属。。

     前五个的认股权证值当买的东西于年末搁浅术语

现期刊所述句号，基金不怀孕认股权证。。

    0 财政长期债券早熟的市完毕时的宣布

    0.1 普通财政长期债券早熟的值当买的东西保险单

    本基金在现期刊所述句号未怀孕财政长期债券早熟的。

    0.2 美联储值当买的东西的财政长期债券早熟的怀孕及丢失特别情况

    本基金在现期刊所述句号未怀孕财政长期债券早熟的。

    0.3 财政长期债券早熟的值当买的东西评价

    本基金在现期刊所述句号未怀孕财政长期债券早熟的。

    1 值当买的东西结成期刊脚注

     值当买的东西于本基金回购的前十家联系的首要成绩,期刊中缺少一点组编健康。,在求教于年度期刊屯积缺少出现时酒吧里。、处分容器。

    1.2 本基金在现期刊所述句号未怀孕产权证券。

    1.3 学活期的的以此类推资产

    单位：人民币元

    1.4 在现期完毕时持非常可替换用以筹措借入资本的公司债的一项

现期刊完毕后，该基金未怀孕可替换用以筹措借入资本的公司债。。

    1.5 前十股货币限度局限的撰文

基金在现期刊末缺少怀孕产权证券。。

    1.6 以此类推文字撰文值当买的东西结成期刊的结合零件

因第四RMS和五个的缘故，子项的和和当中能够有尾差。。

    §8 基金怀孕人材料

     基金怀孕人的持股人数和怀孕人排列

    分得的社会地位单位：份

     活期的基金处置者的手持非常总距离为

    §9 开敞式基金分得的社会地位的使不同

    单位：份

    §10 象征事变公布

     基金分得的社会地位怀孕人大会决议

     基金当管事、基金托管人托管任务打中象征人事使不同

     触及基金当管事、基金社会地位、基金托管控告

     基金值当买的东西谋略的使不同

     对基金终止审计的会计师师事务所的组编健康

     当管事、董事和高级当管事员承担反省或处分

     联系公司市单位资产租借组编健康

    10. 基金租借联系公司产权证券值当买的东西和市单位。

    概括单位：人民币元

    注：1、现期刊补充物了2家联系公司的2个新的市单位。：奇纳招商联系（常备的常备的乘客名额有限制的公司）（1市单位）、中国国际信托投资公司联系常备的常备的乘客名额有限制的公司（1个市单位）。

    2、假设的市单位的选择介绍人和顺序

    基金当管事选择运用基金特市单元的联系经纪机构的选择介绍人为:

    （1） 力量雄厚,信誉良好,注册资本实足3 亿元人民币。

    （2） 良好的财务乐音,财务按生活样品调节器泄漏公司经纪乐音波动。。

    （3） 反对变革的保守当权派行动规制,奇纳证监会在上一次缺少象征违规事变时受到奇纳证监会的处分。。

    （4） 救济院内的行政机关说明书、刚硬的,有健全的救济院内的把持惯例,并能使满意基金运作高音调的秘而不宣的需求。

    （5） 基金运作所需的效能、提供保护的传达的喊叫条件,市设备使满意基金的机构对提供保护的的需求,并可为基金给予片面的传达服务业。。

    （6） 雄厚的科研力量,有不变的的结论机构和特意的结论人员。,即时向基金给予优质的咨询处业。。

基金处置者决议联系营业机构的选择,用T签字特联系市单位的租借科学实验报告。

    10. 基金租借联系公司终止以此类推事情的组编健康

    概括单位：人民币元

值当买的东西者对这份期刊表现疑心。，可致电本基金当管事举国一致客户服务业电话制造：400-888-8998，也可以在基金处置者的网站上求教于传达。。

    诺安基金行政机关常备的乘客名额有限制的公司

2014年8月26日